테라뷰홀딩스 공모주 청약 수요예측 일정 및 주관사 한도

테라뷰홀딩스가 코스닥 상장을 앞두고 2025년 11월 24일부터 공모주 청약을 시작합니다. 이번 공모를 통해 총 500만 주를 모집하여 최대 400억 원의 자금을 조달할 예정입니다. 세계 최고의 테라헤르츠 솔루션을 보유하고 있는 이 회사의 공모 정보와 청약 일정, 주관증권사 청약한도에 대해 자세히 살펴보겠습니다.

 

테라뷰홀딩스 어떤 회사인가?

테라뷰홀딩스는 영국 캠브리지에 본사를 둔 지주회사로, 자회사 TeraView Ltd를 통해 실질적인 영업을 영위하고 있습니다.
2001년 설립된 TeraView는 20년 이상 테라헤르츠(THz) 기술을 연구개발해 온 전문기업입니다.
최대주주는 DAGE PRECISION INDUSTRIES LTD로 16%의 지분을 보유하고 있으며, 대표이사는 도널드 도미닉 아르논입니다.
테라뷰는 테라헤르츠 주파수를 활용한 비파괴 검사 기술을 보유하고 있으며 반도체, 자동차, 배터리 산업에 특화된 솔루션을 제공하고 있는 기업입니다. 

영국 기업이 코스닥에 처음으로 상장을 하게 되는 것이네요. 

테라뷰홀딩스 공모 정보

이번 공모는 신주모집 방식으로 진행되며, 총 500만 주 전량이 일반공모로 배정됩니다. 희망공모가 범위는 주당 7,000원에서 8,000원 사이로, 확정공모가는 수요예측 결과에 따라 결정될 예정입니다. 주관사는 삼성증권이 맡았으며, 공모금액은 최소 350억 원 규모입니다.

• 총공모주식수: 5,000,000주 (신주모집 100%)
• 희망공모가: 7,000원 ~ 8,000원
• 공모금액: 350억 원 (최소 기준)
• 주관증권사: 삼성증권

청약 및 수요예측 일정

수요예측은 11월 13일부터 19일까지 일주일간 진행되며, 기관투자자들의 참여도를 확인할 수 있습니다. 일반 투자자 청약은 11월 24일과 25일 이틀간 진행되고, 배정 결과는 11월 27일에 공고됩니다. 같은 날 납입과 환불이 동시에 이루어지며, 상장일은 추후 공지될 예정입니다.

• 수요예측: 2025년 11월 13일 ~ 11월 19일
• 공모가 확정일: 2025년 11월 20일
• 공모청약일: 2025년 11월 24일 ~ 11월 25일
• 납입일/환불일: 2025년 11월 27일

수요예측 결과는 11월 20일 발표예정이며 공모가도 이 날 확정됩니다. 

기관 참여건수: 
단순 경쟁률: 

주관사 청약 자격 및 한도

테라뷰홀딩스 주관사는 삼성증권입니다.

• 청약자격: 삼성증권 계좌가 있다면 공모주 청약이 가능해요.

삼성증권은 청약 당일 비대면 계좌 개설 후에도 청약할 수 있어요.

일반 청약자에게는 전체 공모물량의 25 ~ 30%가 배정되며 125만 ~ 150만주 배정됩니다.

 

청약 한도는 계좌당 일반 등급 62,000 ~ 74,000주로 설정되어 있습니다. 
기관 배정 주식수는 3,750,000DR (75%)입니다. 우리사주조합 배정은 없습니다.

• 일반청약자 배정: 1,250,000DR (25%)
• 청약 한도: 31,000 (온라인 전용 청약자격) ~ 124,000DR(우대 청약자격)

• 최소 청약주식수: 20DR

 

• 청약증거금율: 50% = 공모가 × 주식수  × 50%의 금액을 입금합니다. 
• 청약수수료: 온라인 2000원
• 청약단위 

 

상장 후 유통 물량

상장 직후 유통 가능한 물량은 전체의 34.1%인 약 1,211만 주입니다. 최대주주와 주요 임원들은 3년간 의무보유 기간이 적용되어 물량 부담이 상대적으로 적은 편입니다. 일부 기관투자자들은 1~2개월의 짧은 보호예수 기간이 적용되어 상장 초기 매물 출회 가능성이 있습니다.

보호예수 현황

• 3년 보호예수: 최대주주 및 등기임원 (약 19.4%)
• 1년 보호예수: 주요 벤처금융 및 삼성증권 인수분 (약 15.6%)
• 6개월 보호예수: 일부 벤처금융 (약 5.4%)
• 1~2개월 보호예수: 일부 기관투자자 (약 11.6%)
• 상장 직후 유통가능: 기타 기존주주 및 공모주주 (약 34.1%)

주요 주주별 지분율 (공모 후)

• DAGE PRECISION INDUSTRIES LTD: 13.35% (3년 보호예수)
• INNO-NVESTER TERAVIEW FUND: 6.14% (일부 2개월, 일부 1년)
• UNIVERSITY OF EAST ANGLIA: 6.03% (일부 1개월 후 매각 가능)
• TT NOMINEES LIMITED: 5.82% (일부 1개월 후 매각 가능)

 

테라뷰홀딩스 사업 정보

TeraView는 테라헤르츠 주파수 기술을 활용하여 반도체 패키징, 자동차 도장, 리튬 이온 배터리 분야의 비파괴 검사 솔루션을 제공합니다. 테라헤르츠파는 인체에 무해하며 물질의 두께, 밀도, 전도도 등을 동시에 분석할 수 있는 장점이 있습니다. 주요 제품으로는 EOTPR, TeraCota3000, TeraCota3500, TeraPulse 등이 있으며, 전량 수출 중심으로 매출을 발생시키고 있습니다.

주요 제품 라인업

• EOTPR: 2025사업연도 매출 24억 원 규모의 주력 제품
• TeraCota3000: 자동차 도장 및 코팅 검사용 장비
• TeraCota3500: 고부가가치 코팅 검사 솔루션
• TeraPulse: 연구개발용 테라헤르츠 분광 시스템

매출 현황 (2025사업연도 기준)

• 총매출: 75.8억 원 (전년 대비 22.7% 증가)
• 제품 매출: 약 34억 원
• 서비스 및 기타 매출: 약 41억 원
• 수출 비중: 97.7%

재무 분석

테라뷰홀딩스는 2025사업연도 기준 75.8억 원의 매출을 기록했으나, 영업손실 71.3억 원을 기록하며 적자 상태입니다. 2026사업연도 1분기에는 매출이 267% 급증했지만 여전히 영업손실이 발생하고 있어, 수익성 개선이 필요한 상황입니다. 다만 2024사업연도 자본잠식 상태에서 2025사업연도에 자본금 증자를 통해 재무구조를 개선했으며, 현재는 자본잠식에서 벗어난 상태입니다.

수익성 지표 (2025사업연도)

• 매출액 성장률: 22.73%
• 영업이익률: -94.01%
• 당기순이익률: -89.21%
• 매출원가율: 42.92%

안정성 지표 (2025사업연도)

• 부채비율: 320.06%
• 유동비율: 131.96%
• 자본잠식률: 해소 완료
• 현금및현금성자산: 23억 원

테라뷰홀딩스 요약재무표 일부

투자 포인트 및 리스크

테라뷰홀딩스는 20년 이상 축적된 테라헤르츠 기술력과 반도체, 자동차, 배터리 등 성장 산업에 대한 노출도가 투자 매력 포인트입니다. 특히 2026사업연도 1분기 매출이 267% 급증한 점은 긍정적인 신호로 해석됩니다. 다만 지속적인 영업손실과 높은 부채비율, 상장 초기 유통물량 출회 가능성 등은 투자 시 주의해야 할 리스크 요인입니다.

투자 매력 요인

• 테라헤르츠 기술 분야 선도기업
• 반도체/자동차/배터리 등 성장 산업 대상
• 2026년 1분기 매출 267% 급증
• 글로벌 고객사 확보 (전량 수출)

투자 리스크 요인

• 지속적인 영업적자 (영업이익률 -94%)
• 높은 부채비율 (320%)
• 상장 초기 유통물량 34% (일부 단기 보호예수)
• 기술 상용화 초기 단계

자주 묻는 질문

Q1. 테라뷰홀딩스 공모주 청약일은 언제인가요?
A. 2025년 11월 24일(월)부터 11월 25일(화)까지 이틀간 청약이 진행됩니다. 청약 시간은 증권사 영업시간에 따릅니다.

Q2. 일반 청약자 청약 한도와 증거금은 얼마인가요?
A. 청약 한도는 계좌당 62,000~74,000주이며, 청약증거금은 공모가의 50%입니다. 예를 들어 공모가가 8,000원으로 확정되면 주당 4,000원의 증거금이 필요합니다.

Q3. 테라뷰홀딩스의 주요 사업은 무엇인가요?
A. 테라헤르츠 주파수 기술을 활용한 비파괴 검사 장비를 제조합니다. 주로 반도체 패키징, 자동차 도장, 리튬 이온 배터리 검사 분야에 특화된 솔루션을 제공하고 있습니다.

마무리

테라뷰홀딩스 공모주 정보와 청약 및 수요예측 일정, 주관사 청약 자격 및 한도에 대해 정리했습니다. 테라헤르츠 기술이라는 차별화된 핵심 역량을 보유하고 있으며, 반도체와 배터리 등 성장 산업을 타겟으로 하고 있습니다. 다만 현재 영업적자가 지속되고 있어 단기적 수익성보다는 중장기 성장 가능성에 주목해야 하는 종목입니다. 수요예측 결과와 확정공모가, IR 내용을 꼼꼼히 확인한 후 본인의 투자 성향에 맞게 신중하게 투자 결정을 내리시기 바랍니다. 공모주 투자는 원금 손실 가능성이 있으므로 분산투자 원칙을 지키며 투자하시는 것을 권장드립니다.